投資信託は商品

投資信託に関する情報を集めていくと、「投資信託を売却する」「投資信託を購入する」と言った表現を目にする事になるでしょう。

このような言葉に違和感を覚えるのも、初心者の方に多いのではないでしょうか。投資信託は投資を信託する手段であって、それ自体を売ったり買ったりすることができるのかと思われるようです。

投資信託とは金融商品ですから、形として見える"モノ"ではありません。金融商品とはサービスを販売しているといえるでしょう。「投信信託＝サービス」の考え方からすると、お互いの信用関係から成り立っているともいえるでしょう。

投資信託とは、個人では分析や評価に時間がかかることを、ファンドのプロが調査することで一番効率的な投資方法をセットにして投資家に販売しているサービス商品です。各投資家からの投資で得られた運用成果は、出資した口数に応じて投資家に平等に還元されることになります。

株を中心としたセットで販売されている投資信託は「株式型投資信託」であり、債券を中心にしてセットで販売されている投資信託は「債券型投資信託」であり、株も債券も投資対象に選ばれている商品が「バランス型投資信託」です。

「株式型」であっても株には数千の銘柄があるので、その括りだけではピンとこない初心者の方もいらっしゃるでしょうが、株式型であっても幾つかに区分分けされています。

例えば、「国内株式型」は主に国内の株式で構成されているセット商品で、その中でも大型株だけであれば「国内株式型（大型株型）」、中型・小型株であれば「国内株式型（中小型株型）」、店頭登録株なら「国内株式型（店頭株型）」に分けられます。

これらの区分は株式だけではなく、債券やミックス型も同様です。これらのセット商品を、ファンドマネージャーが選択し運用する事で投資信託は成り立っています。

投資信託初心者の方からみると、「商品の購入だから十分なリターンがある」と思われがちですが、投資信託の購入は「投資行為」になりますから、この点は十分に理解しておきましょう。